Eurobank: «Κάβα» 1,5 δισ. ευρώ για νέες εξαγορές έως το 2027

Μεγάλα περιθώρια κινήσεων στη διοίκηση της Eurobank για περαιτέρω μεγέθυνση τα επόμενα χρόνια αφήνουν οι υψηλοί δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας και η αναμενόμενη οργανική ενίσχυσή τους έως και το 2027.

Κι αυτό εφαρμόζοντας παράλληλα μία γενναιόδωρη μερισματική πολιτική, με τη διανομή των κερδών της να διαμορφώνεται σε τουλάχιστον 50% σε αυτήν την περίοδο, επιβραβεύοντας τους μετόχους της με περισσότερα από 2 δισ. ευρώ.

Όπως είπε ο CEO του ομίλου Φωκίων Καραβίας μιλώντας το απόγευμα της Πέμπτης σε αναλυτές, «είμαστε ανοιχτοί σε νέες εξαγορές, σε συνέχεια των επιτυχημένων συναλλαγών που έχουμε ήδη ολοκληρώσει».

Σύμφωνα με τον ίδιο, η τράπεζα θα έχει κεφαλαιακό απόθεμα προς αξιοποίηση προς αυτήν την κατεύθυνση της τάξης των 1,5 δισ. ευρώ. Στο πλαίσιο αυτό, αναζητά νέες ευκαιρίες στους τομείς του banking, των ασφαλειών και του asset management, στις αγορές που ήδη δραστηριοποιείται.

Αναμφίβολα game changer για τον όμιλο αποτελεί η απόκτηση της Ελληνικής Τράπεζας Κύπρου και της ασφαλιστικής εταιρείας CNP στην κυπριακή αγορά

«Αρκεί να δημιουργούν αυτές οι κινήσεις αξία για τους μετόχους μας», σημείωσε χαρακτηριστικά ο κ. Καραβίας.

Παράλληλα, τόνισε πως προχωρά η εφαρμογή του σχεδίου για άνοιγμα γραφείων αντιπροσωπείας στη Μέση Ανατολή.

Συγκεκριμένα, έχει υποβληθεί το σχετικό αίτημα στην κεντρική τράπεζα της Ινδίας, το οποίο εκτιμάται ότι θα διεκπεραιωθεί τους επόμενους μήνες, ενώ κατά πάσα πιθανότητα, σύμφωνα με τον CEO της Eurobank, θα ακολουθήσει το Αμπού Ντάμπι.

Η κυπριακή αγορά

Αναμφίβολα game changer για τον όμιλο αποτελεί η απόκτηση της Ελληνικής Τράπεζας Κύπρου και της ασφαλιστικής εταιρείας CNP στην κυπριακή αγορά.

Η νομική συγχώνευση Eurobank Cyprus και Ελληνικής Τράπεζες αναμένεται να ολοκληρωθεί στο γ΄ τρίμηνο της εφετινής χρονιάς, για να ακολουθήσει η λειτουργική τους ενοποίηση την αμέσως επόμενη διετία.

Με τον τρόπο αυτό δημιουργείται η μεγαλύτερη τράπεζα στην Κύπρο με ενεργητικό 28 δισ. ευρώ. Οι συνέργειες που εκτιμάται ότι θα πετύχει η Eurobank έως το 2027 εκτιμώνται στην περιοχή των 120 εκατ. ευρώ, εκ των οποίων το 40% κατά την εφετινή χρήση.

Άμεσα αναμένεται να ξεκινήσει και το το buy back, το οποίο θα έχει χρονικό ορίζοντα υλοποίησης τους 9 – 12 μήνες.

Από την άλλη, με την εξαγορά της CNP Insurance, θα καταστεί κορυφαίος οργανισμός παροχής ασφαλιστικών υπηρεσιών στην κυπριακή αγορά, με μερίδια 30% και 22% σε προϊόντα ζωής και στις γενικές ασφαλίσεις αντίστοιχα.

Οι προοπτικές

«Το διαφοροποιημένο επιχειρηματικό μας μοντέλο και η δραστηριοποίησή μας σε μια περιοχή υψηλής ανάπτυξης εντός της Ευρωζώνης εξασφαλίζουν την διαχρονική επίτευξη των στόχων. Μετά από μια χρονιά ρεκόρ το 2024, οι προοπτικές της τράπεζας για το 2025 και την επόμενη τριετία παραμένουν ιδιαίτερα θετικές», τόνισε ο κ. Καραβίας.

Σύμφωνα με το πλάνο που παρουσιάστηκε, η κερδοφορία που εκτιμάται ότι θα έχει πετύχει αθροιστικά η Eurobank κατά την περίοδο 2024 – 2027, θα τις επιτρέψει σε αυτό το διάστημα να υλοποιήσει τα εξής:

• Πιστωτική επέκταση της τάξης των 15 δισ. ευρώ (άνοδος υπολοίπων κατά 7,5% ετησίως)
• Επενδύσεις ύψους 1,4 δισ. ευρώ για εξαγορές και συγχωνεύσεις
• Επιβράβευση των μετόχων με 2,7 δισ. ευρώ
• ‎Εκμετάλλευση νέων ευκαιριών μη οργανικής ανάπτυξης με κεφάλαια άνω των 1,5 δισ. ευρώ

Αναλυτικότερα, για την περίοδο 2025 – 2027, η διοίκηση της Eurobank αναμένει τα εξής:

• Κύρια Οργανική κερδοφορία 1,7 δισ. ευρώ το 2025, εκ των οποίων το 50% θα προέρχεται από την Ελλάδα και το υπόλοιπο 50% από το εξωτερικό
• Σταθεροποίηση της απόδοσης των ιδίων κεφαλαίων στην περιοχή του 15%
• Αύξηση του δείκτη CET1 στο 15,8% εφέτος και στο 16% το 2027, παρά τις διανομές κερδών

Οι 3 μοχλοί ανάπτυξης

«Για την επόμενη τριετία, ο βασικός μας στόχος είναι να διατηρήσουμε την απόδοση των ιδίων κεφαλαίων στο 15%, παρά τη μείωση των επιτοκίων» σημείωσε ο κ. Καραβίας.

Οι προοπτικές ανάπτυξης, στους οποίους θα στηριχθεί το σχέδιο της τράπεζας είναι τρεις:

• Περαιτέρω πιστωτική επέκταση, περίπου 8% ετησίως
• Στρατηγική προτεραιοποίηση των δραστηριοτήτων διαχείρισης περιουσίας και private banking
• Ισχυρά αποτελέσματα και συνέργειες στην Κύπρο.

Το μέρισμα

«Το πλάνο μας προβλέπει τη δημιουργία αξίας μέσα από την αύξηση της εσωτερικής αξίας ανά μετοχή και επίσης, τη διανομή τουλάχιστον του 50% των καθαρών κερδών μας», τόνισε ο κ. Καραβίας.

Ο ίδιος μάλιστα δεν απέκλεισε το ποσοστό της διανομής να είναι υψηλότερο.

Αναφορικά με τη χρήση του 2024, ανακοινώθηκε ότι οι μέτοχοι θα επιβραβευτούν με ένα ποσό της τάξης των 674 εκατ. ευρώ, που αντιστοιχεί στο 50% της καθαρής κερδοφορίας.

Από αυτά τα 386 εκατ. ευρώ θα αποδοθούν σε μετρητά και τα υπόλοιπα 288 εκατ. ευρώ μέσω επαναγοράς ιδίων μετοχών.

Όπως είπε ο κ. Καραβίας η γενική συνέλευση που θα εγκρίνει αυτή τη μερισματική πολιτική θα λάβει χώρα τον Απρίλιο, κατόπιν της έγκρισης του επόπτη, ώστε το Μάιο να ακολουθήσει η επιστροφή κεφαλαίου σε μετρητά στους μετόχους.

Άμεσα αναμένεται να ξεκινήσει και το το buy back, το οποίο θα έχει χρονικό ορίζοντα υλοποίησης τους 9 – 12 μήνες.