Ξεκάθαρο μήνυμα για τις υψηλές προσδοκίες που θέτει για την επόμενη μέρα μετά την συμφωνία εξαγοράς της Evoke έστειλε η διοικητική ομάδα της Bally’s Intralot στη χθεσινή τηλεδιάσκεψη με αναλυτές, καθιστώντας σαφές πως φιλοδοξεί να πρωταγωνιστήσει σε παγκόσμιο επίπεδο στο iGaming, τα λοχεία και το online betting.
Ο διευθύνων σύμβουλος της Bally’s Intralot, Robson Reeves σημείωσε ότι η συναλλαγή αποτελεί ένα βήμα προς την κατεύθυνση δημιουργίας ενός «διαφοροποιημένου παγκόσμιου πρωταθλητή» με παρουσία σε έξι βασικές αγορές και χαρτοφυλάκιο 11 ισχυρών brands.
Ο νέος όμιλος θα παράγει περισσότερα από 3,2 δισ. ευρώ ενοποιημένα έσοδα και θα έχει περιθώριο EBITDA περίπου 27%
«Ο συνδυασμός των brands της Evoke με τις τεχνολογικές δυνατότητες και τα δεδομένα της Intralot θα βελτιστοποιήσει τις διαδρομές των παικτών και θα οδηγήσει σε σημαντικά βελτιωμένη αποτελεσματικότητα στο μάρκετινγκ», ανέφερε χαρακτηριστικά. Σύμφωνα με τη διοίκηση, έχουν ήδη εντοπιστεί συνέργειες κόστους και επενδύσεων ύψους τουλάχιστον 210 εκατ. ευρώ (180 εκατ. λίρες), οι οποίες προέρχονται κυρίως από το μάρκετινγκ, τις λειτουργίες και τις τεχνολογικές υποδομές.
«Ο συνδυασμός των brands της Evoke με τις τεχνολογικές δυνατότητες και τα δεδομένα της Intralot θα βελτιστοποιήσει τις διαδρομές των παικτών», είπε ο κ. Reeves
Η μάχη του HB για την Bally’s Intralot
Το μεγαλύτερο μέρος των συνεργειών αναμένεται να προέλθει από τη βρετανική αγορά, η οποία αποτελεί και το βασικό πεδίο ανάπτυξης του νέου σχήματος. Ο Reeves ξεκαθάρισε ότι οι συνέργειες δεν βασίζονται σε πολύπλοκες τεχνολογικές ενοποιήσεις αλλά κυρίως στη βελτιστοποίηση των δαπανών μάρκετινγκ.
Η διοίκηση εκτιμά ότι περίπου το 75% των συνεργειών θα έχει υλοποιηθεί μέσα στους πρώτους 12 μήνες από την ολοκλήρωση της συναλλαγής
«Οι περισσότεροι σκέφτονται πρώτα την ενοποίηση της τεχνολογίας. Ειλικρινά, αυτό είναι δύσκολο να γίνει. Οι συνέργειες που περιγράφουμε εστιάζουν σε μεγάλο βαθμό στις δαπάνες μάρκετινγκ», σημείωσε. Η διοίκηση εκτιμά ότι περίπου το 75% των συνεργειών θα έχει υλοποιηθεί μέσα στους πρώτους 12 μήνες από την ολοκλήρωση της συναλλαγής, ενώ το υπόλοιπο θα αποτυπωθεί κατά τη δεύτερη χρονιά.
Η εξαγορά της Evoke ενισχύει περαιτέρω τη θέση της Bally’s Intralot στο Ηνωμένο Βασίλειο, δημιουργώντας τον Νο2 πάροχο iGaming και τον Νο4 πάροχο online αθλητικού στοιχηματισμού στη χώρα
Η χρηματοδότηση και το χρονοδιάγραμμα
Σε ό,τι αφορά το χρονοδιάγραμμα, η ολοκλήρωση της συναλλαγής τοποθετείται προς το τέλος του 2026 ή στις αρχές του πρώτου τριμήνου του 2027, καθώς προηγούνται οι εγκρίσεις από τις αρμόδιες ρυθμιστικές αρχές, μεταξύ των οποίων η Gambling Commission και η βρετανική CMA.
Παράλληλα, η διοίκηση αποκάλυψε ότι έχει ήδη εξασφαλιστεί η χρηματοδότηση για την αποπληρωμή των ομολόγων λήξης 2028 της Evoke, τα οποία θεωρούνται το βασικό χρηματοοικονομικό βάρος της εταιρείας.
O κ. Reeves ξεκαθάρισε ότι δεν υπάρχει πρόθεση πώλησης περιουσιακών στοιχείων μετά την ολοκλήρωση της συναλλαγής
Ο Chris Spathas, πρόεδρος Λοταριών και γενικός διευθυντής λειτουργιών, σημείωσε ότι η αναχρηματοδότηση των συγκεκριμένων υποχρεώσεων αποτελεί κομβικό στοιχείο του σχεδιασμού, καθώς δίνει στον νέο όμιλο τον απαιτούμενο χρόνο για να αποτυπώσει τις συνέργειες και να ενισχύσει την κερδοφορία του.
Ανάπτυξη χωρίς πωλήσεις περιουσιακών στοιχείων
O κ. Reeves ξεκαθάρισε ότι δεν υπάρχει πρόθεση πώλησης περιουσιακών στοιχείων μετά την ολοκλήρωση της συναλλαγής. «Θέλουμε να διατηρήσουμε τον όμιλο ως έχει. Δεν υπάρχει πρόθεση να πουληθούν assets», τόνισε εμφατικά, υπογραμμίζοντας ότι η διεθνής παρουσία της Evoke αποτελεί στρατηγικό πλεονέκτημα.
H καλύτερη αξιοποίηση των δεδομένων και η πολυκαναλική προσέγγιση μπορούν να ενισχύσουν σημαντικά τα έσοδα του νέου ομίλου.
Ο ίδιος εμφανίστηκε αισιόδοξος για τις αναπτυξιακές προοπτικές, επισημαίνοντας ότι οι βελτιώσεις στη διατήρηση πελατών, η καλύτερη αξιοποίηση των δεδομένων και η πολυκαναλική προσέγγιση μπορούν να ενισχύσουν σημαντικά τα έσοδα του νέου ομίλου.
Με περισσότερα από 3,2 δισ. ευρώ ενοποιημένα έσοδα και περιθώριο EBITDA περίπου 27%, η Bally’s Intralot φιλοδοξεί να μετατρέψει τη συμφωνία με την Evoke σε ένα από τα μεγαλύτερα deals που έχουν πραγματοποιηθεί στον ευρωπαϊκό κλάδο του online gaming τα τελευταία χρόνια.
Ο νέος όμιλος της Bally’s Intralot με μια ματιά
- Pro forma καθαρά έσοδα 2025: περίπου €3,2 δισ.
- Pro forma προσαρμοσμένο EBITDA 2025 (προ συνεργειών): περίπου €856 εκατ.
- Pro forma περιθώριο προσαρμοσμένου EBITDA 2025: περίπου 27%
- Pro forma προσαρμοσμένο περιθώριο μετατροπής λειτουργικών ταμειακών ροών σε ελεύθερες ταμειακές ροές: περίπου 79% Αναμενόμενες ετήσιες συνέργειες κόστους και capex άνω των €210 εκατ.
- Παρουσία σε έξι βασικές αγορές
- Χαρτοφυλάκιο έντεκα brands
- Αναμενόμενη Νο2 θέση στο iGaming στο Ηνωμένο Βασίλειο
- Αναμενόμενη Νο4 θέση στο online αθλητικό στοίχημα στο Ηνωμένο Βασίλειο
- Συνολική δυνητική αγορά (TAM) περίπου €36 δισ.
