Η θύελλα που έχει ξεσπάσει στον παγκόσμιο τραπεζικό τομέα μετά την κατάρρευση των δύο περιφερειακών τραπεζών των ΗΠΑ, SVB και Signature Bank, καθώς και τη συμφωνία διάσωσης της Credit Suisse, έχει οδηγήσει σε εισροές περισσότερων από 286 δισ. δολάρια στην αμερικανική χρηματαγορά, καθώς οι επενδυτές αποσύρουν τις καταθέσεις από τις τράπεζες αναζητώντας στα ομόλογα ασφαλή καταφύγια για τα κεφάλαιά τους. Σύμφωνα με τον πάροχο δεδομένων EPFR ο Μάρτιος αναδεικνύεται στον μήνα με τις μεγαλύτερες εισροές στις χρηματαγορές.
SVB: Πωλήθηκε στην First Citizens BancShares
Μεγάλοι κερδισμένοι από αυτή την εξέλιξη αναδεικνύονται μέχρι τώρα οι Goldman Sachs, JPMorgan Chase και Fidelity, οι οποίες επωφελούνται από μεγάλες εισροές, όπως γράφουν οι FT.
Goldman Sachs
Για την ακρίβεια, τα αμοιβαία κεφάλαια της Goldman στις ΗΠΑ έχουν εισπράξει σχεδόν 52 δισ. δολάρια, αυξημένα κατά 13% σε σύγκριση με την 9η Μαρτίου, μια μέρα πριν η SVB πέρασε μετά την κατάρρευσή της στην αρμοδιότητα της Ομοσπονδιακής Επιτροπής Ασφάλισης Καταθέσεων.
JPMorgan – Fidelity
Τα κεφάλαια της JPMorgan κέρδισαν σχεδόν 46 δισ. δολάρια και η Fidelity κατέγραψε εισροές περίπου σχεδόν 37 δισ. δολαρίων, σύμφωνα με στοιχεία του iMoneyNet με αναφορά στο πρωί της 24ης Μαρτίου.
Τα αμοιβαία κεφάλαια της χρηματαγοράς διαθέτουν συνήθως περιουσιακά στοιχεία πολύ χαμηλού κινδύνου που είναι εύκολο να αγοραστούν και να πουληθούν, συμπεριλαμβανομένου του βραχυπρόθεσμου χρέους της κυβέρνησης των ΗΠΑ.
Οι ροές
Οι διαθέσιμες αποδόσεις είναι πλέον οι καλύτερες των τελευταίων ετών, καθώς αυξάνονται παράλληλα με τα επιτόκια, τα οποία έχουν εκτοξευτεί σε υψηλά 15 ετών μετά τις αλλεπάλληλες αυξήσεις από τη Fed.
Ο ρυθμός των εισροών έχει επιταχυνθεί το τελευταίο δεκαπενθήμερο, ιδίως από τους μεγάλους καταθέτες που αναζητούν ασφαλή καταφύγια. Ενώ αμερικανοί αξιωματούχοι συμφώνησαν να σταματήσουν όλες τις καταθέσεις στη SVB και τη Signature Bank που κατέρρευσαν σχεδόν ταυτόχρονα, δεν έχουν εγγυηθεί για εκείνες που υπερβαίνουν τα 250.000 δολάρια σε άλλες τράπεζες.
«Βλέπουμε μετατοπίσεις σε κεφάλαια χρηματαγοράς από όλους τους επενδυτικούς τομείς», αναφέρει ο Ashish Shah, επικεφαλής επενδύσεων για δημόσιες επενδύσεις στην Goldman Sachs Asset Management.
Σύμφωνα με έρευνα της Bank of America, η άνοδος των ροών αυτόν τον μήνα διαμόρφωση τα συνολικά περιουσιακά στοιχεία σε αμοιβαία κεφάλαια σε ρεκόρ 5,1 τρισεκατομμυρίων δολαρίων στα μέσα της προηγούμενης εβδομάδας.
Αντίστοιχα, στοιχεία από το Ινστιτούτο Επενδυτικών Εταιρειών δείχνουν ότι τοι επενδύσεις μετατοπίζονται ειδικά σε κεφάλαια που κατέχουν κρατικό χρέος των ΗΠΑ, τα οποία θεωρούνται οι ασφαλέστεροι προορισμοί. Τα λεγόμενα prime funds, τα οποία κατέχουν τραπεζικό χρέος και εταιρικά χαρτιά, είχαν μικρές εκροές. Οι μεγαλύτερες εισροές έχουν πάει σε κεφάλαια που σχετίζονται με τράπεζες της Wall Street και τους μεγαλύτερους επενδυτικούς οίκους.
Τα στοιχεία της Fed δείχνουν ότι οι τραπεζικές καταθέσεις μειώθηκαν την εβδομάδα έως τις 15 Μαρτίου, από 17,6 τρισ. δολάρια σε 17,5 τρισ. δολάρια και οι καταθέσεις σε μικρές τράπεζες μειώθηκαν από 5,6 τρισ. δολάρια σε 5,4 τρισ. δολάρια.
Ο Νιλ Κασκάρι, επικεφαλής της Minneapolis Fed, δήλωσε την Κυριακή ότι οι πιέσεις στον τραπεζικό τομέα έφεραν τις ΗΠΑ πιο κοντά σε ύφεση.
«Σίγουρα μας φέρνει πιο κοντά», είπε ο Kashkari στο Face the Nation του CBS. «Αυτό που είναι ασαφές για εμάς είναι πόσο μεγάλο μέρος αυτών των τραπεζικών πιέσεων οδηγεί σε εκτεταμένη πιστωτική κρίση».
Latest News
Ποιος αποκάλεσε τεμπέληδες τους Ευρωπαίους;
Ο Νικολάι Τάνγκεν βρίσκει τις επενδύσεις στις ΗΠΑ πιο ελκυστικές λόγω των πιο αδύναμων κανονισμών και της μεγαλύτερης ανάληψης κινδύνων
Το ημιφορτηγό που είναι το αντίθετο του Cybertruck
Απευθύνεται σε χρήστες που το θέλουν για σκληρή δουλειά και όχι για μόστρα
Politico: Γιατί η Βουλγαρία δεν θα ενταχθεί στην Ευρωζώνη το 2025
Παρά την ευρεία δημόσια υποστήριξη της ΕΕ για τον στόχο του Ιανουαρίου 2025, ανώτεροι αξιωματούχοι δηλώνουν σε ιδιωτικές συζητήσεις ότι είναι σχεδόν βέβαιο πως ο στόχος είναι ήδη χαμένος
Φαρμακευτική υπόσχεται θεραπεία του "Ozempic Face"
Μπορούμε να διορθώσουμε το «Ozempic face», λέει η εταιρεία περιποίησης δέρματος Galderma
Γιατί τα ΔΣ τα βάζουν με συμβούλους μετόχων
Οι σωστοί σύμβουλοι και οι εστιασμένοι επενδυτές είναι ζωτικής σημασίας για μια εύρυθμη λειτουργία των μετόχων
H αμερικανική οικονομία απειλείται από στασιμοπληθωρισμό
Αυτό μπορεί να είναι χειρότερο από την οικονομική ύφεση
Προβλέψεις για ανάπτυξη έως 3,5% στο Χονγκ Κονγκ το α΄ τρίμηνο
Εντός του εύρους της πρόβλεψης οικονομικής ανάπτυξης για ολόκληρο το έτος, σύμφωνα με το οικονομικό επιτελείο του Χονγκ Κονγκ
Η ύφεση της αγοράς ακινήτων στη Σιγκαπούρη προσφέρει ευκαιρίες για κροίσους
Η ύφεση στην αγορά ακινήτων της πόλης-κράτους προσφέρει ευκαιρίες για όσους έχουν χρήμα
Αναποτελεσματικές οι κυρώσεις σε Ρωσία και Ιράν
Στο Ιράν επιβάλλονται κυρώσεις εδώ και 40 χρόνια. Στη Ρωσία έχουν επιβληθεί τόσες κυρώσεις, όσο σε καμία άλλη χώρα. Τα αποτελέσματά τους όμως είναι πενιχρά
Ο τεράστιος εταιρικός ανασχηματισμός της Google - Ποιος αποκτά περισσότερη ισχύ
Ο επικεφαλής της DeepMind της Google αποκτά περισσότερη δύναμη, ενώ ο επικεφαλής των συσκευών Pixel θα επιβλέπει επίσης το Android