Συμβατές με τους επιχειρησιακούς σχεδιασμούς των τραπεζών είναι οι προσδοκίες για τη νομισματική πολιτική της ΕΚΤ τους επόμενους μήνες, μετά την χθεσινή συνεδρίαση του διοικητικού της συμβουλίου.
Αναλυτές αναμένουν ότι η πρώτη μείωση των επιτοκίων θα αποφασιστεί τον ερχόμενο Ιούνιο και πως μέχρι το τέλος του έτους η περικοπή των παρεμβατικών δεικτών της Ευρωτράπεζας θα είναι σταδιακή και δεν θα ξεπεράσει τις 100 μονάδες βάσης.
Τράπεζες: Ελληνικές VS Ευρωπαϊκές: Πού πλεονεκτούν, πού υστερούν
Οι τραπεζικές διοικήσεις εκτιμούν ότι εφόσον επαληθευτεί αυτό το σενάριο, είναι απολύτως εφικτώς ο στόχος για διατήρηση της καθαρής τους κερδοφορίας στη ζώνη των 3,5 δισ. ευρώ κατά την εφετινή χρήση.
Κι αυτό διότι η μείωση στα καθαρά έσοδα από τόκους στα υφιστάμενα χαρτοφυλάκια δανείων θα είναι περιορισμένη, ενώ παράλληλα θα δοθεί η δυνατότητα μείωσης του κόστους δανεισμού με στόχο την αύξηση της ζήτησης από νοικοκυριά και επιχειρήσεις και την ενίσχυση της νέας παραγωγής.
Οι προβλέψεις της ΤτΕ
Σύμφωνα με την Έκθεση του Διοικητή της Τράπεζας της Ελλάδος Γιάννη Στουρνάρα για το 2023, αν διατηρηθεί ο ρυθμός ανόδου της οικονομικής δραστηριότητας το 2024 στα ίδια επίπεδα με πέρυσι και κατά μείζονα λόγο αν επιταχυνθεί, η ζήτηση δανείων θα διατηρηθεί αντίστοιχα αυξημένη ή και θα ενισχυθεί περαιτέρω.
Σημαντικό ρόλο για αυτό θα παίξει στήριξη των τραπεζικών πιστώσεων συγχρηματοδότησης που δημιουργούνται μέσω των χρηματοδοτικών εργαλείων στο πλαίσιο των προγραμμάτων του ΕΣΠΑ (2021-2027) και του Ταμείου Ανάκαμψης και Ανθεκτικότητας.
Στην ίδια κατεύθυνση συμβάλλουν επίσης, το ευνοϊκότερο επενδυτικό περιβάλλον μετά την αναβάθμιση της ελληνικής οικονομίας και η πρόσφατη ενίσχυση των πόρων του δανειακού σκέλους του ΤΑΑ με 5 δισεκ. ευρώ επιπλέον.
Το μαξιλάρι των καταθέσεων
Παράλληλα, οι τράπεζες έχουν το μαξιλάρι των προθεσμιακών καταθέσεων για να αναπληρώσουν τις απώλειες που θα καταγραφούν στο επιτοκιακό τους εισόδημα.
Με δεδομένους τους υψηλούς δείκτες ρευστότητας, αλλά και της περιορισμένης στροφής των καταθετών σε εναλλακτικές μορφές αποταμίευσης / επένδυσης με υψηλότερες αποδόσεις, έχουν το
περιθώριο να προστατέψουν την οργανική τους κερδοφορία, μέσω μειώσεων στα επιτόκια των λογαριασμών προθεσμίας.
Επιπλέον, θα έχουν όφελος από το μειωμένο κόστος άντλησης κεφαλαίων μέσω ομολόγων, στο πλαίσιο της στρατηγικής του για την επίτευξη των στόχων MREL έως την Πρωτοχρονιά του 2026.
Μέσω της συγκεκριμένης διαδικασίας θα μπορέσουν να ανακαλέσουν τίτλους με υψηλά κουπόνια που είχαν εκδώσει στο παρελθόν και να τους αντικαταστήσουν με άλλους χαμηλότερης απόδοσης.
Το επιτοκιακό περιθώριο
Με τον τρόπο αυτό ευελπιστούν να συγκρατήσουν σε όσο το δυνατόν χαμηλότερα επίπεδα την υποχώρηση του επιτοκιακού περιθωρίου, που το 2023 διαμορφώθηκε στους συστημικούς ομίλους στο 3,23%.
Πρόκειται για υπερδιπλάσια επίπεδα σε σύγκριση με τις συστημικές τράπεζες που εποπτεύει ο SSM στην ΕΕ και ο κινητήριος μοχλός της κερδοφορίας τους κατά την περυσινή χρήση.
Αναλυτικότερα, τα καθαρά έσοδα από τόκους διαμορφώθηκαν την υπό εξέταση περίοδο σε 8,09 δισ. ευρώ, υψηλότερα κατά 2,7 δισ. ευρώ ή 51% σε σχέση με το 2022.
Σύμφωνα με αναλυτές, αν η υποχώρηση των παρεμβατικών δεικτών της ΕΚΤ είναι όπως αναμένεται σταδιακή, θα μειωθούν με χαμηλά μονοψήφια ποσοστά το 2024.
Οι προμήθειες
Από την άλλη, δουλειά πρέπει να γίνει για την περαιτέρω αύξηση των εισπράξεων από προμήθειες, οι οποίες δεν ακολούθησαν τα επιτοκιακά έσοδα με τους ίδιους ανοδικούς ρυθμούς.
Το 2023 ανήλθαν για τους τέσσερις συστημικούς ομίλους σε 1,85 δισ. ευρώ, υψηλότερα κατά 7,6% σε ετήσια βάση.
Αποτελούν δε μόλις το 16,2% των συνολικών λειτουργικών τους εσόδων έναντι 28,2% του μέσου όρου των 107 ευρωπαϊκών συστημικών πιστωτικών ιδρυμάτων.
Στο πλαίσιο αυτό, θεωρείται επιτακτική η ανάγκη ενίσχυσης της συμμετοχής τους στο οργανικό εισόδημα, προκειμένου να αναπληρωθούν οι αναπόφευκτες απώλειες στα επιτοκιακά έσοδα.
Latest News
Τα σχέδια των Ελλήνων για τις φετινές διακοπές - Τι δείχνει έρευνα της Klarna
Η αύξηση στις τιμές διαμονής και τα μεταφορικά κόστη (42,7%) είναι η μεγαλύτερη δυσκολία που οι περισσότεροι Έλληνες ταξιδιώτες αντιμετωπίζουν και από την οποία θέλουν να απαλλαγούν
Παπαδόγλου (Nexi): Συνεχής η ανάπτυξη του τομέα ψηφιακών πληρωμών στην Ελλάδα
«Στην Ελλάδα αναπτύσσεται ταχύτατα ο τομέας των ψηφιακών πληρωμών», δήλωσε ο Νίκος Παπαδόγλου, CCO της Nexi Ελλάδος
Αυτή τη «χρυσή» κάψουλα ποιος θα την πάρει; Το μπρα ντε φερ για τον καφέ στο ράφι
Παλιοί και νέοι παίκτες επιδίδονται σε ένα κυνήγι πωλήσεων που θυμίζει... καρδιογράφημα
Ψηφιακά εργαλεία για τη στήριξη των επιχειρήσεων - Τι λέει ο Παπαστεργίου
Ποιοι είναι δικαιούχοι του νέου προγράμματος
Ποιοι είναι οι Άραβες της DAMAC που χτίζουν data centers με τη ΔΕΗ
Και το brand «Roberto Cavalli» στο χαρτοφυλάκιο της DAMAC του Χουσεΐν Σαζουάνι
Παπαθανάσης: Σε ΜμΕ πηγαίνουν 2 από τα 3 ευρώ ευρωπαϊκών πόρων
Ο αναπληρωτής υπουργός Εθνικής Οικονομίας και Οικονομικών μίλησε στο συνέδριο του Economist
Σκρέκας: Δεν χωρίζονται οι επιχειρήσεις σε μεγάλες και μικρές
Τι είπε ο υπουργός Ανάπτυξης από το βήμα του 2ου Ευρωπαϊκού Συνεδρίου για τη Μικρομεσαία επιχειρηματικότητα που διοργανώνεται στην Αθήνα
Ισχυρά κέρδη για τις τράπεζες το α' τρίμηνο
Τα συνολικά κέρδη των τεσσάρων συστημικών τραπεζών ανήλθαν, στο πρώτο τρίμηνο του 2024, σε 1,09 δισ. ευρώ
Οι startups στην υπηρεσία του τουρισμού
Νέοι επιστήμονες προσφέρουν λύσεις σε ζητήματα του τουρισμού και της φιλοξενίας
Γέμισαν τα ταμεία της Aegean από τις αυξημένες προκρατήσεις
Η ρευστότητα και οι ταμειακές ροές για το πρώτο τρίμηνο του 2024